Si legge maglio sul sito: http://corporate.alitalia.it/it/press/press/index.htm

COMUNICATO STAMPA
In ottemperanza alle richieste formulate da Consob, il presente documento contiene le informazioni
relative alla posizione finanziaria netta, aggiornata al 31 agosto 2004, e ad eventuali rapporti di debito
scaduti di Alitalia e del Gruppo, diffuse ai mercati tramite comunicato stampa entro la fine di ciascun
mese con riferimento a quello precedente.
Si evidenzia che, in linea con le indicazioni ricevute dalla stessa Commissione, e così come già effettuato
a partire dalla precedente informativa (diffusa ai mercati il 30 agosto scorso in merito alla situazione
finanziaria del Gruppo riferita alla data del 31 luglio 2004), è stata operata una riclassifica che si
sostanzia nello scorporo dai dati relativi all’indebitamento a medio-lungo termine delle quote
correnti in scadenza nei dodici mesi successivi e nell’inclusione di queste ultime nei dati
relativi all’indebitamento finanziario a breve termine.
31.07.2004 31.08.2004
INFORMAZIONI GESTIONALI INFORMAZIONI GESTIONALI
GRUPPO ALITALIA GRUPPO ALITALIA
Disponibilità e crediti (162) (197) (188) (224)
finanziari a breve
Indebitamento 234 317 234 310
finanziario a breve (*) (*) (*) (*)
Indebitamento
finanziario 72 120 46 86
netto a breve
Indebitamento a 1.604 1.596 1.586 1.578
medio-lungo termine
Posizione
finanziaria 1.676 1.716 1.632 1.664
netta
(*) di cui quote correnti di
debiti finanziari a medio-lungo
termine in scadenza
entro 12 mesi 231 230 231 230
importi euro milioni
La posizione finanziaria netta del Gruppo al 31 agosto 2004 è stata pari a 1.632 milioni di Euro con un
miglioramento di 44 milioni di Euro rispetto all’ultima analoga situazione al 31 luglio 2004, pubblicata
in data 30 agosto 2004.
La posizione finanziaria netta della Capogruppo Alitalia al 31 agosto 2004 è stata pari a 1.664 milioni di
Euro con un miglioramento di 52 milioni di Euro rispetto alla analoga situazione al 31 luglio 2004, in
linea con gli andamenti relativi al Gruppo.
I commenti, di seguito riportati, delle più significative variazioni intervenute nei due periodi a raffronto
fanno riferimento alla situazione del Gruppo. Peraltro, in considerazione dell’incidenza ampiamente
preponderante delle consistenze della società Alitalia su quelle totali di Gruppo, detti commenti, di
fatto, sono sostanzialmente rappresentativi anche degli andamenti afferenti la sola Capogruppo;
eventuali andamenti particolari a livello Capogruppo trovano comunque debita evidenza in specifiche
note di commento.
Occorre anche precisare che i dati, di cui alla tabella che precede, riflettono l’esito di rilevazioni
gestionali che, ferma restando la complessiva significatività dell’informativa, accolgono alcune
procedure di stima.
Per opportuna informazione si rileva inoltre che al 31 agosto 2004 risultavano in essere, a livello di
Gruppo, leasing finanziari (pressoché per intero afferenti gli aeromobili in flotta e in larghissima parte
in capo alla Capogruppo per 318 milioni di Euro) le cui quote capitali, inclusive del valore di riscatto,
erano pari a 357 milioni di Euro (di cui 66 milioni di Euro rappresentativi della quota capitale corrente
scadente nei dodici mesi successivi alla data di riferimento e per 61 milioni di Euro riconducibili alla
Capogruppo). Per contro, lo stesso dato al 31 luglio 2004 era pari a 373 milioni di Euro (di cui 67
milioni di Euro scadente nei dodici mesi successivi alla data di riferimento); le corrispondenti evidenze
al 31 luglio 2004 per la Capogruppo risultavano rispettivamente pari a 333 e 61 milioni di Euro.
Si segnala altresì che l’indebitamento bancario esistente è pressoché per intero assistito da garanzie reali
(ipoteche su aeromobili) ovvero da garanzie personali (prevalentemente garanzie rilasciate da agenzie
per il credito all’esportazione). I relativi contratti di finanziamento prevedono clausole legali standard di
risoluzione contrattuale. In nessun contratto è previsto, per il mantenimento del credito erogato, il
rispetto di specifici indici patrimoniali/economici/finanziari.
Come già accennato, dai dati riportati nella tabella sopra riportata emerge che la posizione finanziaria
netta del Gruppo al 31 agosto 2004 ha presentato un miglioramento, rispetto a quella del 31 luglio
2004, pari a 44 milioni di Euro.
Con riferimento alle più significative variazioni intervenute nel periodo, si evidenzia che il citato
miglioramento è prevalentemente ascrivibile all’andamento degli incassi caratteristico dell’alta stagione
(periodo estivo) nell’ambito del noto fenomeno della stagionalità del trasporto aereo nell’arco di ciascun
anno solare.
Si segnala da ultimo che nel periodo in esame, a fronte dei rimborsi di finanziamenti a medio/lungo
termine (pari a 18 milioni di Euro), non si sono registrate nuove accensioni.
Con riferimento ai debiti di natura finanziaria, tributaria e previdenziale non si evidenziano al 31 agosto
2004, tanto per la Capogruppo quanto per le altre società del Gruppo, situazioni di scaduto o
irregolarità dei pagamenti.
Per quanto attiene ai debiti di natura commerciale, fatte salve le fisiologiche isteresi di alcuni giorni
rispetto alle scadenze contrattuali, determinate dal normale processo di verifica delle prestazioni rese ed
alla prassi consolidata di concentrazione dei pagamenti in un numero limitato di giorni del mese, non si
segnalano, sempre con riferimento alla data del 31 agosto 2004, situazioni di scaduto o irregolarità di
pagamenti per Alitalia e per le altre società del Gruppo, ad eccezione di quelle correlate a partite in
contestazione.
Con riferimento a queste ultime, si evidenzia in particolare il sussistere di scaduti verso alcuni gestori
aeroportuali a fronte di addebiti per controverse fattispecie per un ammontare complessivo pari, al 31
agosto 2004, a 36 milioni di Euro relativamente ai quali risultano esser stati emessi decreti ingiuntivi
pari a 4,4 milioni di euro.
Al netto di quanto già in precedenza rilevato, non si segnalano altre ingiunzioni o azioni esecutive
intraprese da parte dei creditori, notificate al 31 agosto 2004 né, a tale data, iniziative di sospensione dei
rapporti di fornitura.
30 settembre 2004